胖哥说币：交易夜读---利用背离状态下的数据行情进行交易布局

这篇文章所要分享的是利用背离状态下的数据行情进行交易布局的一个小策略。

先说说背离状态。

之前提到背离状态时，一直反复和小伙伴们强调，一定要客观、审慎、克制的使用背离进行技术分析。

如果问，背离一定会告诉我们什么？那就是顶背离状态下，不要再继续做突破多单；底背离状态下，不要再继续做突破空单。

这是避免无谓损失的一个非常有效的自我保护机制。

另外，必须要强调的是，背离状态的效力也受到周期级别的影响。显而易见的是越大的周期越可靠。我做外汇交易，主要关注四小时和日图级别的背离状态。

观察背离，可以使用macd指标。一般外汇平台上都是自带单线macd。分析背离时，既可以看macd的柱，也可以看macd的线，因为线只是柱的9日移动平均，因此线比柱更平滑，但也因此具有一定的延迟性。

说到背离，很多小伙伴们大概都清楚，价格创出新高后指标（比如macd的柱）没有创出新高，这就是背离；下跌则相反。

不过，有些小伙伴在判断背离时忽略了一个非常重要的因素，那就是市场的运行结构。

什么样的背离才有效呢？趋势末端的背离才有效。如果你所分析的市场周期级别不存在一个显著的持续运行趋势，那么你观察到的背离极有可能是无意义的。

所以一定要记住这一点：无趋势不背离。

下面我们再说说数据行情。

做外汇的小伙伴都知道，每天市场要公布很多经济数据，还有一些重要的会议和讲话。很显然，并不是每一个数据都值得为我们所用。我们必须要找到适合进行交易布局的那个数据行情时间点。

这个策略对于数据行情最主要的一个诉求是能够制造高波动，要是还能让市场参与者产生分歧就更好不过了。

根据经验，最适合进行交易布局的数据行情是央行利率决议货币政策声明、随后的新闻发布会或讲话，以及非农数据。

那么我们要分析讲话内容和数据吗？

如果你有比较扎实的基本面信息的分析能力，适度分析一下会对你的交易成功率有很大的帮助。但是如果你没有这样的能力也不必强求。

因为策略是单向的，不需要依据数据结果来进行方向性决策。

这个策略的核心逻辑是，交易品种的大级别时间周期出现了显著的背离，趋势性的动能已经丧失。而数据公布后无论结果如何，通常会刺激市场短期走势受到趋势惯性的推动。

这时市场就为我们提供了一个非常有投机价值的反向入场点，而短暂的趋势性运动后，通常伴有背离的修正或均值回归。配合合理的止损，就形成了一个风险较低，成功率较高的交易策略。

说得再明确一些，当顶背离出现时，我们只会选择做空。而当底背离出现时，我们只会选择做多。但是，做空是逢高做空，做多是逢低做多。然后利用背离状态下的趋势性动能丧失所引起的均值回归来获利。

说得很清楚了，来看我两个最近做过的案例。

上图是欧元/美元的日线走势。可以看欧元/美元延续了较长时间的上涨趋势。

8月3日与8月29日（上图红色竖线标识处）形成了明显的价格与动能的背离状态。汇率上升过程中指标并未创出新高，且显著低于前高。

这时候，我们可以判断背离形成了，但是这不意味着可以随意做空，还需要等待一个有投机价值的时机。我对这个时机有一个非常重要的要求，就是介入价位让我满意。

怎么才能满意呢？当然是顶背离的状态下还能空到高点（至少也要是次高点）。这相当于“比你有天赋的人还比你努力”，成功几乎就是必然。

想要达成这个条件，就需要外力的推动。是什么呢？数据行情。

2017年9月7日，欧洲央行利率决议和货币政策声明，随后还有央行行长德拉基的新闻发布会，这是一个好机会。尽管利率肯定不会变动，但是市场有很多关注和期待。

首先是市场关心欧洲央行内部是否已经有了QE退出计划，或者是否有讨论过相关计划。其次是市场比较担心欧洲央行会下调对欧元区的通胀预期。

对于上面这两个市场关注点，我也有自己的预判，但是我们先搁置不去讨论，因为容易产生过于主观的倾向。

先看上图，在8月29日的背离形成后，走势上出现一波回调。这种回调说明趋势上升的力度已经衰弱，多头筹码出现松动（以后我们复盘持仓数据时再具体说这一点）。考虑到背离状态属于日图级别，其效力值得信任，因此，我们可以判断接下来对背离进行动能修复将是大概率事件。修复的方式包括高位震荡和下跌。

考虑到背离高点次日收出一根实体较大的阴线，那么价格再度回升至阴线顶部时将会遭到打压，因此我将空单设置在了阴线高点的位置1.2020。按照惯例200点强制损。止盈位置参考了4H图（下图），计划是吃150点，1.187附近离场。

对背离的修复有震荡和下跌两种选择，保守分析的话，前期调整的低点1.182会是构筑震荡区间下边界的一个潜在可能。也就是说我有200点的潜在利润空间，我比较习惯于一波行情吃150点，所以止盈设置在1.1870。

这笔交易还是挺顺利的，当天成交后，欧美还惯性上冲了一下，最高摸到1.209，最大浮亏70点。然后震荡下跌顺利止盈。

浮亏的过程中怕不怕呢？

要是不关注讲话和市场逻辑主线的话，可能会是提心吊胆的，但是如果清楚市场的逻辑的话，心里并不会恐惧。当然，这不代表可以在浮亏时加仓（不加仓不是因为浮亏不能加仓），或者不计划止损。

德拉基在新闻发布会上表示欧洲央行内部讨论了QE问题，这是刺激欧元上冲的主因。然而欧洲央行分别对2018年度和2019年度的通胀下调了0.1%个百分点，印证了此前的市场传闻。央行内部很多决策者表达了对欧元汇率上涨的担忧。并且德拉基还说，如果10月份没有准备好，可能会推迟宣布QE决定。

在这场新闻发布会中，德拉基给出了一些不利于欧元上涨的因素，这就够了。因为市场参与者里那部分有实力推动行情的多头和空头需要一些促使他们下定决心平多或开空的信息刺激。

再看一个底背离的案例。

2017年10月6日，美国非农数据。在此之前，我一直关注着黄金走势的发展。之前文章中也提到，黄金跌破1288触发了我的手动止损，我还在等待更好的交易机会。

上图是黄金的日线图。黄金回落到1290受到支撑反弹，但是没有形成升势，再度跌破1290。1267是此前第三次上涨至1300宽幅震荡上边界的回调位。1253是大实体的底部。这三个数字构筑了一个阻力区域，和两个支撑区域。我的交易计划就围绕这三个位置构建。

切到4H图，可以看到这是两套背离，而且两套背离之间也存在背离。

首先有一个问题，第一套背离做不做？

主观交易与机械交易的最大区别是对策略信号进行过滤。过滤主要依据的是经验积累。这个我是不做的（我的多单3根K线之前才止损嘛），因为两个原因。

第一个原因，这是4H级别的背离，效力要比日图级别低，所以交易上要更为保守和谨慎。对策略要尽量做否定性判定，除非实在是不做不行找不到反对的理由才落单。

第二个原因，下跌不够充分，潜在的获利空间不足。价格跌破一个支撑区域后有两种选择，要么延续趋势去试探下个支撑区域，要么回抽前一个跌破的支撑区域。第一套背离位于两档支撑的中部，需要尽量避免在这里做决策，因为在这里做决策难以保证成功率。

第二套背离形成时，金价已经落到了1267这一档支撑区域。相对于1288那个低点，下行了将近20美金，跌幅具备了一定的空间，但是macd柱和线都没有跟进，这说明下跌的动能在丧失。并且有过一个失败的反弹，说明空头筹码有所松动。

非农就要来了，这是一个具有投机价值的交易机会。

有小伙伴跟我讨论过强制止损的问题，问我200点强止损是不是太大了，盈亏比不合适。这个我自己用着舒服就行了。关键在于强制损不是等着损。我做一年交易能够触发强制损的机会非常少。因为经常带儿子玩，不是一直盯盘，用来保护一下资金。

在盈亏比的问题上，我比较看重实际浮亏和最终止盈的比例，而不是教条的纠结设置了多少止损和设置多少止盈的比例，更不会非止盈止损不出。后者是虚的，你能不能得到不一定。止盈止损的话题以后再说吧。

这个策略是有缺点的。因为是借助高波动性的数据行情的趋势惯性来挂单入场，如果实际数据或讲话出现了意外的重大利好，那么可能会刺激价格沿趋势大幅运行，幅度可能大到连强制止损都不够看。

所以没有显著背离是不做的，背离级别小也是不做的，挂不到合适点位是不做的，预判到数据有可能大大超出预期也是不做的。

你需要投很多否决票，这就是主观交易者应该干的事。

如果觉得这篇文章有用，不妨分享给有需要的朋友吧~关注“胖哥说币”，每天都有行情分析哦

本文来源：胖哥说币
原文标题：胖哥说币：交易夜读---利用背离状态下的数据行情进行交易布局

—-

编译者/作者：胖哥说币

玩币族申明：玩币族作为开放的资讯翻译/分享平台，所提供的所有资讯仅代表作者个人观点，与玩币族平台立场无关，且不构成任何投资理财建议。文章版权归原作者所有。